למה דמי הניהול בפנסיה נגבים בשני מקומות שונים
שתי שורות חיוב שונות שנראות כמו כפילות אבל לא
שתי שורות, שני בסיסי חישוב
בדוחות פנסיה רואים בדרך כלל דמי ניהול מהפקדה ודמי ניהול מצבירה. קל לחשוב שגובים פעמיים על אותו דבר, אבל כל אחד מהם מחושב על בסיס אחר.
תוכן עניינים
דמי ניהול מהפקדה נגבים מתוך הכסף החדש שנכנס לקופה. דמי ניהול מצבירה נגבים מתוך הכסף שכבר הצטבר בה.
מהם דמי ניהול מהפקדה
זה אחוז שנלקח מכל הפקדה שנכנסת לפנסיה.
אם בחודש מסוים הופקדו 1,500 שקל, ודמי הניהול מהפקדה הם 1%, ייגבו 15 שקל, ו-1,485 שקל ייכנסו לחיסכון.
הנוסחה הפשוטה היא:
סכום ההפקדה × שיעור דמי הניהול מהפקדה = הסכום שנגבה
כלומר:
1,500 × 1% = 15 שקל
מהם דמי ניהול מצבירה
זה אחוז שנגבה מהכסף שכבר יושב בקופה.
אם יש בקופה 40 אלף שקל, ודמי הניהול מצבירה הם 0.5% בשנה, הגוף המנהל גובה את האחוז הזה מתוך הסכום הקיים, בדרך כלל באופן יחסי לאורך השנה.
הנוסחה כאן היא:
הצבירה בקופה × שיעור דמי הניהול מצבירה = העלות השנתית בקירוב
כלומר:
40,000 × 0.5% = 200 שקל בשנה
בפועל הגבייה נעשית לאורך השנה, לכן זה חישוב מקורב שנועד לעזור להבין את הסדר גודל.
אז למה יש שני סוגים
כי יש שני מקורות שונים שמהם אפשר לגבות את העלות של ניהול המוצר הפנסיוני:
- כסף חדש שנכנס עכשיו
- כסף שכבר נצבר בקופה
לכן אלה לא שתי שורות זהות, אלא שני חיובים שונים שמשפיעים יחד על אותו חיסכון ארוך טווח.
דוגמה עם מספרים
דמי ניהול מהפקדה
דמי ניהול מצבירה
נניח שלעובד צעיר יש השנה הפקדות כוללות של 18 אלף שקל, ובסוף השנה הצבירה בקופה עומדת בערך על 22 אלף שקל.
אם דמי הניהול מהפקדה הם 1%, העלות על ההפקדות היא בערך:
18,000 × 1% = 180 שקל בשנה
אם דמי הניהול מצבירה הם 0.5%, העלות על הכסף שכבר נצבר היא בקירוב:
22,000 × 0.5% = 110 שקל בשנה
כלומר, העלות הכוללת באותה שנה יכולה להיות בערך 290 שקל, תלוי כמובן בתזמון ההפקדות ובאופן הגבייה בפועל.
מה חשוב לבדוק בדוח או בהצעה
כשמשווים בין קרנות פנסיה או קוראים דוח, כדאי להסתכל על שני הנתונים יחד:
- מה שיעור דמי הניהול מהפקדה
- מה שיעור דמי הניהול מצבירה
- האם משווים בין הצעות עם מבנה חיוב שונה
אחוז אחד שנראה נמוך לא תמיד מספר את כל הסיפור.
מה חשוב לזכור
דמי ניהול מהפקדה נגבים מתוך הכסף החדש שנכנס לקופה. דמי ניהול מצבירה נגבים מתוך הכסף שכבר נצבר בה. ברגע שמבינים את ההבדל הזה, הרבה יותר קל לקרוא דוח פנסיוני בלי להתבלבל.
המידע המוצג באתר הינו לצרכי חינוך פיננסי בלבד ואינו מהווה ייעוץ או המלצה מכל סוג. כותבי מושקעים אינם בעלי רישיון ייעוץ. המספרים וההשפעה בפועל עשויים להשתנות לפי הנתונים והמצב האישי של כל אדם. שווה להתייעץ עם בעל מקצוע מורשה לפני קבלת החלטות פיננסיות.
העמוד הזה עזר לכם?
הצעד הבא
או להמשיך לקרוא: פנסיה לא תמיד מחושבת מכל הברוטו: למה ההפקדה בתלוש לפעמים נראית קטנה מדי
אהבתם את ההסבר?
ככה זה נשמע כל שישי. דופק השבוע: מה קרה, מה זה אומר עליכם, והבדיקה של השבוע. חמש דקות.
גילוי נאות: המידע בכתבה זו הינו למטרות חינוכיות ומידע כללי בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות, ייעוץ פנסיוני, ייעוץ מס או המלצה לביצוע עסקאות בניירות ערך. אין לראות בתוכן זה תחליף לייעוץ מקצועי מבעל רישיון מתאים.